農夫回家時，發現屋裡有個衣不蔽體的陌生人。“嘿，”他大聲喊，“這是我的家，你趕緊離開！”“尊敬的先生，”陌生人回答，“從今天起，這兒也将是我的家了，您怎麼可以把我趕走呢？”農夫奇怪地問：“我以前怎麼沒見過你，你到底是誰？”
“我是貧窮啊！您最近是不是總覺得入不敷出，捉襟見肘？昨天為了買那頂新帽子，您不是還賣掉了一把斧頭嗎？這就說明我要在這兒住上一段時間了。”
聽說貧窮要常住下來，農夫很苦惱，“這家夥赤身，親戚和鄰居們一看就會知道貧窮住在我家裡，這可太丢人了。我得想個法兒把這個混蛋打發走。”但他絞盡腦汁也想不出一個好主意。最後，他決定給貧窮做一件外套，“如果我把他裝扮起來，或許能瞞過周圍的人。”
于是，農夫量好貧窮的尺寸，拿到鎮上的裁縫店去，讓師傅按這個尺寸做一件華麗的外套。為了買衣料和付手工費，農夫不得不賣掉家裡所有值錢的東西，但他咬咬牙，心想：“花多少錢也比被别人笑話強。”
新衣服終于做好了，農夫迫不及待地讓貧窮穿上。“實在對不起，”貧窮微笑着說，“這衣服不合身，我穿不進去。”“這個騙人的裁縫！”農夫氣急敗壞地說，“我付了那麼多錢，他竟敢把衣服裁小了。”
“不要責怪裁縫，這不是他的錯，”貧窮解釋說，“當你花錢來掩飾我的時候，我變得更大了。”